الربع الأول للأسواق المالية، انقسام علي بابا واتمام الاستحواذ على بنك سيلكون فالي

Apr 2, 2023

للاستماع الى هذه النشرة

بودكاست النشرة المالية

الربع الأول للأسواق المالية

معظم الأسواق المالية أنهت الربع الأول على ارتفاع رغم رفعتين للفوائد من قبل الفدرالي ومشاكل البنوك العالمية

مؤشر سوق الاسهم الامريكي S&P 500 أنهى الربع الأول على ارتفاع 7% مؤشر الداو جونز والذي لديه انكشاف أكبر على القطاع المالي وقطاع الطاقة سجل ارتفاع 0.4% خلال الربع الأول ومؤشر ناسداك والذي يركز على الأسهم التقنية سجل ارتفاع 18% خلال الربع الأول وهو يعتبر أفضل أداء ربعي للمؤشر منذ عام 2020

اسهم اكبر الشركات التقنية سجلت ارتفاعات ملحوظة خلال الربع الأول:

اسهم تسلا +92%
اسهم ميتا +70%
اسهم آبل +32%
اسهم مايكروسوفت +20%
اسهم أمازون +20%
اسهم ألفابيت +16%

الأسهم التقنية استفادت من تعديل توقعات السوق للتضخم والفوائد. في بداية العام الأسواق كانت تسعر وصول الفوائد إلى مستويات 6% بينما الآن الأسواق أصبحت تسعر ان قمة الفوائد هي 5% (المعدل الحالي) ونهاية العام الأسواق تعتقد ان الفوائد سوف تصل إلى 4.5%

ابرز حدث في السوق خلال الربع الأول كان في شهر مارس حين بنك سيليكون فالي إنهار بالاضافة إلى بنكين آخرين في امريكا. مؤشر اسهم البنوك الصغيرة KRE سجل انخفاض 25% خلال الربع الأول من عام 2023. القطاع المالي ككل سجل انخفاض 7% خلال الربع الأول من العام

أسواق الاسهم خارج امريكا:

خلال الربع الأول الأسهم الأوروبية تفوقت على أداء الاسهم الامريكية. مؤشر Stoxx 600 للأسهم الاوروبية ارتفع 8% في الربع الأول إضافةً الى ذلك عملة اليورو ارتفعت ما يقارب 2% مقابل الدولار خلال الربع الأول

الأسواق الأوروبية استفادت من انخفاض اسعار الطاقة وبالتحديد أسعار الغاز الطبيعي الأوروبي والذي انخفض 42% خلال الربع الأول. كذلك أسعار النفط والسلع انخفضت والأسواق بدأت تعدل توقعات التضخم في أوروبا

أسهم الأسواق الناشئة ارتفعت فقط 3% بحسب مؤشر EEM ومؤشر EMXC للأسواق الناشئة والذي يستثني السوق الصيني سجل ارتفاع 4%. في بداية العام الأسواق الناشئة كانت الأفضل أداءً حيث سجلت ارتفاع 8% في شهر يناير بسبب افتتاح الاقتصاد الصيني وارتفاع الأسهم التقنية الصينية. في شهر يناير فقط سهم شركة علي بابا ارتفع 20%

سوق الأسهم الهندي سجل انخفاض 8% بعد انخفاض اسهم احد اكبر الشركات الهندية Adani بعد صدور تقرير من شركة الأبحاث هيندنبورغ يبين ان الشركة تلاعبت بأسعار الأسهم وكذلك تلاعبت بالقوائم المالية

بالمجمل اسواق الاسهم العالمية سجلت ارتفاع خلال الربع الأول. مؤشر الاسهم العالمية أنهى الربع على ارتفاع 6%

السندات:

الربع الأول كان متذبذب جدا لسوق السندات. مؤشر تذبذب السندات (MOVE) وصل إلى أعلى مستوى له منذ عام 2008

في بداية الربع أرقام التضخم الامريكية كانت اعلى من التوقعات مما رفع من توقعات الأسواق للفوائد وبذلك انخفضت اسعار السندات ولكن بعد انهيار بنك سيليكون فالي بإلإضافة إلى انخفاض التضخم بدأت الأسواق تغير كليًا من توقعاتها للتضخم والفوائد

العوائد على السندات المنتهية خلال سنتين والتي تعتبر حساسة لتحركات الفدرالي ارتفعت في شهر فبراير من 4% حتى وصلت إلى 5% وسط توقعات لاستمرار الفدرالي برفع الفوائد. بعد انهيار بنك سيليكون فالي عوائد السندات انخفضت إلى 3.5%

السلع:

في الربع الأول اسعار النفط WTI انخفضت 6% بينما اسعار الذهب سجلت ارتفاع 8% وسط مخاوف للقطاع المالي. أسعار الذهب وصلت الى مستوى 2000$ لأول مرة منذ مارس عام 2022

والأصل الأفضل أداءً في الربع الأول من عام 2023 كان بيتكوين حيث ارتفع 72% خلال الربع الأول من عام 2023 وهو أفضل أداء ربعي لبيتكوين منذ عام 2021. جزء كبير من ارتفاع بيتكوين كان خلال فترة انهيار بنك سيليكون فالي وبنك كريدت سويس. خلال 10 أيام فقط وسط انهيارات البنوك ارتفع بيتكون 40%

المصدر: Bloomberg + النشرة المالية

انقسام شركة Alibaba

أعلنت شركة علي بابا الصينية نيتها الانقسام الى 6 شركات مختلفة في اكبر عملية اعادة هيكلة في تاريخ الشركة منذ 24 عام.

اسهم العملاق الصيني علي بابا هبطت 70% منذ 2020 بعد اخبار عن تحقيق صيني على تحركات الشركة ورقابة على جاك ما المدير التنفيذي السابق للشركة بالتحديد.

الشركات الـ6 المختلفة سوف تكون:

Cloud Intelligence Group شركة السحاب الذكية
Taobao Tmall Commerce Group شركة تاوباو للتجارة
Local Services Group شركة الخدمات المحلية
Cainiao Smart Logistics Group شركة كاينايو للخدمات اللوجيستية الذكية
Global Digital Commerce Group شركة التجارة الرقمية العالمية
Digital Media and Entertainment Group شركة الاعلام الرقمي والترفيهي

جميع هذه الشركات سوف تدار من مدير تنفيذي مختلف CEO وسوف يكون لها مجلس ادارة خاص بها

مدير شركة علي بابا الحالي Daniel Zhang سوف يدير شركة الخدمات السحابية كذلك

اسهم شركة علي بابا في السوق الامريكي ارتفعت 14% بعد الخبر في تداولات يوم الثلاثاء

المصدر: CNBC

اكمال الاستحواذ على بنك SVB

اكمل بنك First Citizens الاتفاق مع لجنة تأمين الودائع الفيدرالية FDIC لشراء بنك سيلكون فالي SVB مقابل 500 مليون دولار على شكل عقد خيارات

الاستحواذ يعني بأنم تم شراء اصول بقيمة 72 مليار دولار على خصم 16.5 مليار دولار بينما يوجد اصول بقيمة 90 مليار دولار سوف تظل تحت رقابة FDIC

الصفقة سوف تعني بأن 17 فرع سابق من بنك SVB سوف تتحول الى فروع فيرست سيتزنس

يذكر ان بنك فيرست سيتنزنس انهى عام 2022 باجمالي اصول 109 مليار دولار وودائع بحجم 89 مليار دولار ويعتبر اصغر حجما من بنك سيلكون فالي والذي وصلت اصوله سابقا الى اكثر من 200 مليار دولار

تكلفة إنقاذ بنك سيلكون فالي الإجمالية لـFDIC وصلت 20 مليار دولار

اسهم بنك فيرست سيتنزنس ارتفعت 53% بعد الخبر

المصدر: CNBC + Yahoo

مصطلح الأسبوع:

طرح شركة تابعة - Spinoff

مصطلح يستخدم عندما تقوم شركة بادراج شركة جديدة تابعة بناء على وحدة عالية الربحية او براند مميز مملوكة منها

مثال:

شركة فولكسفاغن قامت بطرح شركة بورش كـSpinoff شركة بعيدا عن كونها جزء من شركة فولكاسفاغن

سبب الطرح ان هنالك قيمة مضافة في طرح شركة بورش بعيدا عن كونها جزء من اجمالي شركة فولكسفاغن

شاركنا في تطوير النشرة المالية:

الاستبيان لن يأخذ اكثر من 60 ثانية

شاركنا رأيك

أخبار قد تهمك:

هيئة الاستثمار الكويتية تعلن عن بيع 20 مليون سهم في شركة مرسيدس بنز مقابل 1.4 مليار يورو. ما بعد البيع هيئة الاستثمار الكويتية سوف تملك تقريبا 53 مليون سهم في الشركة بقيمة سوقية تبلغ 3.7 مليار يورو. يذكر ان هيئة الاستثمار الكويتية بدأت الاستثمار في اسهم شركة مرسيدس بنز في عام 1974
شركة آبل رسميًا تطلق خدمة "الشراء الآن والدفع لاحقًا" في الولايات المتحدة
التضخم في منطقة اليورو على أساس سنوي كان 6.9% في مارس انخفاض كبير عن رقم فبراير الذي كان 8.5% ولكن جزء كبير من الانخفاض متعلق بانخفاض أسعار الطاقة. التضخم الأساسي والذي يستثني اسعار الطاقة والغذاء سجل رقم قياسي 7.5% على أساس سنوي
الحكومة الكندية توافق على استحواذ شركة Rogers Communication على شركة Shaw Communications مقابل 20 مليار دولار كندي
شركة EA تنوي تسريح 6% من مجموع موظفي الشركة
تم تعيين Sergio Ermotti كرئيس تنفيذي لمجموعة UBS. سابقا Sergio كان الرئيس التنفيذي للمجموعة من عام 2011 حتى عام 2020
شركة Micron تتوقع ان في الربع القادم الشركة سوف تسجل انخفاض 60% بالإيرادات مقارنة بالعام الماضي
بحسب مصادر Insider، شركة لوسيد تنوي تسريح 18% من مجموع موظفي الشركة
خلال الاسبوع شركة بيركشير قامت بزيادة حصتها في شركة اوكسيدنتال النفطية. وصلت ملكية بيركشير إلى 23.6%
بحسب مصادر The Information، ايلون ماسك قدم لموظفي شركة تويتر اسهم في الشركة باعتبار تقييم الشركة 20 مليار دولار. الجدير بالذكر ان ايلون ماسك استحوذ على شركة تويتر مقابل 44 مليار دولار في عام 2022
شركة Roku تنوي تسريح 6% من مجموع موظفي الشركة